016650

易方达优势风华六个月持有期混合型基金中基金(FOF)

基金中基金 中风险(R3)

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易方达优势风华六个月持有期混合型基金中基金(FOF)

  • 概览
  • 基本信息
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  • 资产组合
  • 基金净值
  • 基金分红
  • 产品公告
  • 销售机构
  • 风险提示函
成立日期: 2023-05-25 资产规模: 1.5 亿元
1.5372
单位净值(元)
0.93%
日涨跌
1.5372
累计净值(元)
基金净值日期:2026-10-28 i
本基金为FOF基金,基金资产主要投资于其他基金,本基金净值披露时间一般比普通基金晚1个工作日,请您留意净值日期。
  • 累计收益
  • 历史定期收益
区间收益率:0.00% 区间最大回撤:0.00%
基本信息
基金名称: 易方达优势风华六个月持有期混合型基金中基金(FOF)
基金简称: 易方达优势风华六个月持有混合(FOF)
基金代码: 016650
基金类型: 基金中基金
成立日期: 2023-05-25
基金管理人: 易方达基金管理有限公司
基金经理: 黄亦磊
基金托管人: 华夏银行股份有限公司
基金规模: 数据截至2026-09-30:149,765,517.55元
投资范围:

本基金的投资范围包括经中国证监会依法核准或注册的基金(含公开募集基础设施证券投资基金(以下简称“公募REITs”),不含QDII基金及香港互认基金)、国内依法发行上市的股票(包括创业板、科创板及其他依法发行上市的股票、存托凭证)、内地与香港股票市场交易互联互通机制允许买卖的香港证券市场股票(以下简称“港股通股票”)、国内依法发行上市的债券(包括国债、央行票据、地方政府债、金融债、企业债、公司债、次级债、中期票据、短期融资券、可转换债券、可交换债券等)、资产支持证券、债券回购、银行存款、同业存单、货币市场工具及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当程序后,本基金可以将其纳入投资范围。

投资比例: 本基金投资于证券投资基金的资产不低于基金资产的80%,投资于基金管理人旗下基金的资产不低于非现金资产的80%,权益类资产占基金资产的比例为60%-95%,投资于港股通股票的资产不超过股票资产的50%;保持不低于基金资产净值5%的现金或者到期日在一年以内的政府债券,其中现金不包括结算备付金、存出保证金和应收申购款等。权益类资产包括股票、股票型基金以及权益类混合型基金。权益类混合型基金指至少满足以下一条标准的混合型基金:(1)基金合同约定投资股票资产占基金资产的比例不低于60%;(2)基金最近4期季度报告中披露的股票资产占基金资产的比例均不低于60%。
投资目标: 本基金主要投资于基金管理人旗下的基金,在控制风险的前提下,追求超越业绩比较基准的投资回报。
业绩比较基准: 中证偏股型基金指数收益率×80%+中证债券型基金指数收益率×20%
风险收益特征: 本基金为混合型基金中基金(FOF),理论上其预期风险与预期收益水平低于股票型基金、股票型基金中基金(FOF),高于债券型基金、债券型基金中基金(FOF)、货币市场基金和货币型基金中基金(FOF)。 本基金可通过内地与香港股票市场交易互联互通机制投资于香港证券市场,除了需要承担市场波动风险等一般投资风险之外,本基金还面临汇率风险、投资于香港证券市场的风险、以及通过内地与香港股票市场交易互联互通机制投资的风险等特有风险。本基金通过内地与香港股票市场交易互联互通机制投资的风险详见招募说明书。
基金经理
  • 现任基金经理
  • 历任基金经理一览表
报告期内基金投资策略和运作分析

2026年三季度,A股市场在上半年极致分化之后迎来了一次明显的再平衡。7月初开始,前期涨幅较大的科技成长板块出现快速回撤,随后虽有阶段性修复,但9月再度走弱。三季度上证指数下跌6.16%,沪深300下跌12.49%,而创业板指、科创50分别下跌27.80%和30.70%,双创指数的单季回撤幅度为历史少见。行业层面的分化方向与上半年几乎完全相反:煤炭、石油石化、农林牧渔、银行等资源和红利方向逆势上涨,涨幅均在14%以上,而电子、通信分别下跌32.65%和28.72%。与之对应的是市场交易热度的明显降温,日均成交额从7月的约2.76万亿元逐月回落至9月的约1.85万亿元。

我们认为三季度科技板块的调整更多来自交易结构和估值层面。从基本面看,海外云厂商二季度资本开支继续大幅增长并上调全年指引,国内互联网厂商的资本开支也在加速,国产算力企业的收入和利润进入兑现期;但由于市场在二季度已经计入了过高的预期,导致三季度即使有较强的基本面兑现,仍在流动性的冲击下下跌。此外,美国长端利率快速上行,市场对AI投入回报率、业绩兑现节奏以及新应用场景的要求明显提高;未来的AI投资要求我们更加谨慎及客观地看待该行业的发展。

从基金的运作来看,三季度本基金继续坚持对标基准做相对收益的打法。在二季度末我们已经意识到科技板块的拥挤度和杠杆水平处于历史高位,因此在组合层面更加重视风格的均衡与安全边际,我们在7月份减持了科技相关的敞口,另一方面,也把仓位更加集中在了操作灵活、对估值较为敏感的基金经理所管理的基金;但由于组合的仓位高于基准,科技的减持持续时间较长,我们在三季度的跌幅略高于基准。

展望四季度,我们认为市场可能仍然偏震荡,但需要对市场保持敏锐的观察。首先,全球不确定性仍然较高,美联储的加息路径仍存在不确定性,10月和12月议息会议、美国通胀数据以及油价走势,将决定全球长端利率能否见顶回落,这也是成长资产估值能否企稳的关键;其次,中欧的贸易仍然在谈判过程中,中美两国元首四季度仍有会晤机会,需要紧密观察;最后,四季度国内将迎来三季报的披露、中国共产党第二十届中央委员会第五次全体会议的召开等重大事件。

在配置思路上,四季度我们整体会更偏防御,争取能平稳保持今年的收益。在科技方面,我们将更加重视盈利确定性与估值的匹配程度,保持一定的配置;另外我们增加了“红利+小盘”的杠铃策略,增强组合的稳健性。在全球利率、地缘和杠杆资金频繁扰动的环境中,组合需要为波动预留空间,往后看,我们认为“胜率”比“赔率”更为重要,因此总体将维持稳健防御的姿态,有确定性机会再出手。

和往常一样,我们会在年报中更系统地分享对市场和组合的思考,在季报中更多地与持有人沟通本基金的运作情况。三季度组合经历了一定的回撤,我们会认真复盘其中的得失,坚持深度研究,努力在产业趋势、资产价格和组合风险之间取得更好的平衡。感谢持有人一直以来的信任。

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历任基金经理 任职日期 离任日期
黄亦磊 2023-05-25 --
费率结构
申购费率
申购金额M(元)(含申购费) 申购费率
M<100万 1.50%
100万≤M<500万 1.20%
M≥500万 按笔收取,1000.00元/笔
注:在申购费按金额分档的情况下,如果投资者多次申购,申购费适用单笔申购金额所对应的费率。
赎回费率
本基金不收取赎回费
管理费、托管费
管理费 1.00%
托管费 0.15%
注:本基金管理费、托管费、销售服务费收取规则详见招募说明书等法律文件。
点击查看:
网上交易优惠费率
资产组合
查询日期:

--

  • 03月31日
  • 06月30日
  • 09月30日
  • 12月31日
查询
资产类型 金额(元) 占基金总资产的比例
固定收益类投资 6,827,999.23 4.49%
基金投资 141,610,675.93 93.14%
银行存款和结算备付金合计 3,323,207.36 2.19%
其他各项资产 282,791.07 0.19%
合计 152,044,673.59 100.00%
总资产:0元 !
基金资产净值(基金规模)= 基金总资产-基金负债,因为基金在运作过程中可能会存在负债(如应付账款等),所以会出现基金总资产与基金资产净值数据不一致的情况,另根据计算原则,公式中三个要素均为整个基金(不区分份额)层面数据。
占基金资产净值前五名债券投资明细(4.56%)
序号 债券名称 债券代码 债券数量(张) 占基金资产净值比例
1 26国债09 019835 68,000 4.56%
占基金资产净值前十名基金投资明细(67.22%)
序号 基金代码 基金名称 运作方式 持有份额(份) 占基金资产净值比例
1 002910 易方达供给改革混合 契约型开放式 3,364,574 17.85%
2 011823 易方达产业升级混合C 契约型开放式 12,756,660 15.90%
3 001076 易方达改革红利混合 契约型开放式 2,923,907 7.41%
4 006533 易方达科融混合 契约型开放式 1,318,534 6.95%
5 011894 易方达长期价值混合C 契约型开放式 8,945,999 4.83%
6 019024 易方达信息行业精选股票C 契约型开放式 2,502,284 3.97%
7 023350 诺安多策略混合C 契约型开放式 1,293,897 3.01%
8 008272 大成优势企业混合C 契约型开放式 1,691,075 2.49%
9 024919 易方达港股通红利混合C 契约型开放式 4,548,683 2.44%
10 110012 易方达科汇灵活配置混合 契约型开放式 1,032,541 2.37%
基金分红
~
查询
导出
权益登记日 基准日 每份红利(元) 红利发放日
暂无数据
销售机构
机构代码 机构名称 机构网址 客户服务电话
007
招商银行股份有限公司
www.cmbchina.com 95555
009
上海浦东发展银行股份有限公司
www.spdb.com.cn 95528
015
中国邮政储蓄银行股份有限公司
www.psbc.com 95580
017
华夏银行股份有限公司
www.hxb.com.cn 95577
019
广发银行股份有限公司
www.cgbchina.com.cn 400-830-8003
020
平安银行股份有限公司
bank.pingan.com 95511-3
021
宁波银行股份有限公司
www.nbcb.cn 95574
027
东莞银行股份有限公司
www.dongguanbank.cn 956033
054
江苏苏州农村商业银行股份有限公司
www.szrcb.com 956111
055
西安银行股份有限公司
www.xacbank.com 40086-96779(全国)、96779(陕西)
机构详情
    风险提示函

    尊敬的投资者:

    投资有风险,投资需谨慎。公开募集证券投资基金(以下简称“基金”)是一种长期投资工具,其主要功能是分散投资,降低投资单一证券所带来的个别风险。基金不同于银行储蓄等能够提供固定收益预期的金融工具,当您购买基金产品时,既可能按持有份额分享基金投资所产生的收益,也可能承担基金投资所带来的损失。

    基金销售机构根据法规要求对投资者类别、风险承受能力和基金的风险等级进行划分,并提出适当性匹配意见。本基金法律文件中涉及基金风险特征的表述与基金销售机构对基金的风险评级可能不一致,您在做出投资决策之前,请仔细阅读基金合同、基金招募说明书和基金产品资料概要等产品法律文件和本风险揭示书,充分认识本基金的风险收益特征和产品特性,认真考虑本基金存在的各项风险因素,并根据自身的投资目的、投资期限、投资经验、资产状况等因素充分考虑自身的风险承受能力,在了解产品情况及销售适当性意见的基础上,理性判断并谨慎做出投资决策。

    根据有关法律法规,基金管理人易方达基金管理有限公司做出如下风险揭示:

    一、依据投资对象的不同,基金分为股票基金、混合基金、债券基金、货币市场基金、基金中基金、商品基金等不同类型,您投资不同类型的基金将获得不同的收益预期,也将承担不同程度的风险。一般来说,基金的收益预期越高,您承担的风险也越大。

    二、您应当充分了解基金定期定额投资和零存整取等储蓄方式的区别。定期定额投资是引导投资者进行长期投资、平均投资成本的一种简单易行的投资方式,但并不能规避基金投资所固有的风险,不能保证投资者获得收益,也不是替代储蓄的等效理财方式。

    三、基金在投资运作过程中可能面临各种风险,投资本基金的一般风险包括市场风险、流动性风险、管理风险、税收风险、技术风险和合规风险等。巨额赎回风险是开放式基金所特有的一种风险,即当单个开放日基金的净赎回申请超过基金总份额的百分之十时,您将可能无法及时赎回申请的全部基金份额,或您赎回的款项可能延缓支付。

    四、投资者投资本基金每份基金份额需要持有至少六个月以上且不上市交易,因此投资者持有本基金将面临在六个月最短持有期内不能赎回基金份额及无法退出的流动性风险。基金主要投资于基金管理人旗下的基金,与全市场基金相比,基金管理人旗下基金在数量、类型等方面相对有限,由此可能对本基金的投资运作造成影响,并进而影响本基金的收益水平;此外,基金管理人发生经营风险时本基金的业绩也可能受到较大影响。除了前述本基金对每份基金份额设定六个月最短持有期、主要投资于基金管理人旗下的基金的特有风险外,投资本基金可能遇到的特有风险包括但不限于:(1)无法获得收益甚至损失本金的风险;(2)权益类资产配置较高而面临资产配置风险;(3)主要投资于基金所面临的特有风险,包括但不限于因主要投资于基金而面临的被投资基金业绩不达目标影响本基金投资业绩表现的风险、赎回资金到账时间较晚影响投资人资金安排的风险、双重收费风险、投资于商品基金的风险、投资公募REITs的特有风险、投资于可上市交易基金的二级市场投资风险、被投资基金的运作风险和相关政策风险;(4)本基金投资范围包括内地与香港股票市场交易互联互通机制允许买卖的香港证券市场股票而面临的香港股票市场及港股通机制带来的风险;(5)本基金投资范围包括科创板股票、北交所股票、存托凭证、资产支持证券等特殊品种而面临的其他额外风险。此外本基金还将面临市场风险、流动性风险、管理风险、税收风险、基金法律文件中涉及基金风险特征的表述与销售机构对基金的风险评级可能不一致的风险等其他一般风险。本基金的具体运作特点详见基金合同和招募说明书的约定,投资本基金可能面临的风险详见招募说明书的“风险揭示”部分。

    五、基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证本基金一定盈利,也不保证最低收益。本基金的过往业绩及其净值高低并不预示其未来业绩表现,基金管理人管理的其他基金的业绩并不构成对本基金业绩表现的保证。易方达基金管理有限公司提醒您基金投资的“买者自负”原则,在做出投资决策后,基金运营状况与基金净值变化引致的投资风险,由您自行负担。基金管理人、基金托管人、基金销售机构及相关机构不对基金投资收益做出任何承诺或保证。

    六、中国证监会对本基金募集的注册,并不表明其对本基金的价值和收益作出实质性判断或保证,也不表明投资于本基金没有风险。基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产,但不保证基金一定盈利,也不保证最低收益。基金投资者自依基金合同取得基金份额,即成为基金份额持有人和基金合同的当事人。各方当事人因《基金合同》而产生的或与《基金合同》有关的一切争议应尽量通过协商、调解途径解决,如经友好协商未能解决的最终将通过仲裁方式处理,详见《基金合同》。本基金的基金合同、基金招募说明书和基金产品资料概要已通过中国证监会基金电子披露网站http://eid.csrc.gov.cn/fund和基金管理人网站http://www.efunds.com.cn进行了公开披露。

    七、您应当通过基金管理人或具有基金销售业务资格的其他机构购买赎回基金,具体基金销售机构名单详见基金管理人网站公示。

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