019158

  • A类人民币份额
  • C类人民币份额
  • A类美元现汇份额
  • C类美元现汇份额

易方达全球配置混合型证券投资基金(QDII)

混合型 中风险(R3)

019158

  • A类人民币份额
  • C类人民币份额
  • A类美元现汇份额
  • C类美元现汇份额

易方达全球配置混合型证券投资基金(QDII)

  • 概览
  • 基本信息
  • 基金经理
  • 费率结构
  • 资产组合
  • 基金净值
  • 基金分红
  • 产品公告
  • 销售机构
  • 风险提示函
成立日期: 2023-09-05
0.2482
单位净值(美元)
-1.43%
日涨跌
0.2482
累计净值(美元)
基金净值日期:2026-07-23 i
本基金为QDII基金,基金资产主要投资于境外市场,净值披露时间一般比普通基金晚1个工作日,请您留意净值日期。
  • 累计收益
  • 历史定期收益
区间收益率:0.00% 区间最大回撤:0.00%
基本信息
基金名称: 易方达全球配置混合型证券投资基金(QDII)
基金简称: 易方达全球配置混合(QDII)C(美元现汇份额)
基金代码: 019158
基金类型: 混合型
成立日期: 2023-09-05
基金管理人: 易方达基金管理有限公司
基金经理: 张清华
基金托管人: 招商银行股份有限公司
投资范围:

本基金可投资于境内市场和境外市场。
境内市场投资工具,包括国内依法发行上市的股票(包括创业板、科创板以及其他依法发行上市的股票、存托凭证)、债券(包括国债、央行票据、地方政府债、金融债、企业债、公司债、次级债、中期票据、短期融资券、超短期融资券、政府支持机构债券、可转换债券、可交换债券等),资产支持证券、债券回购、银行存款、同业存单、货币市场工具、衍生工具(包括股指期货、国债期货、股票期权、信用衍生品等)以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。
境外市场投资工具,包括已与中国证监会签署双边监管合作谅解备忘录的国家或地区证券市场挂牌交易的普通股、优先股、全球存托凭证和美国存托凭证、房地产信托凭证,前述国家或地区证券监管机构登记注册的公募基金,政府债券、公司债券、可转换债券、住房按揭支持证券、资产支持证券等及经中国证监会认可的国际金融组织发行的证券,银行存款、可转让存单、银行承兑汇票、银行票据、商业票据、回购协议、短期政府债券等货币市场工具,与固定收益、股权、信用、商品指数、基金等标的物挂钩的结构性投资产品,远期合约、互换及经中国证监会认可的境外交易所上市交易的权证、期权、期货等金融衍生产品,内地与香港股票市场交易互联互通机制允许买卖的香港证券市场股票(以下简称“港股通股票”),以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。
本基金为对冲外币的汇率风险,可以投资于符合规定的外汇远期合约、结构性外汇远期合约、外汇期货、外汇期权及外汇期权组合、外汇互换协议、与汇率挂钩的结构性投资产品等金融工具。
本基金可以进行境外证券借贷交易、境外正回购交易、逆回购交易。有关证券借贷交易的内容以专门签署的三方或多方协议约定为准。
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当程序后,本基金可以将其纳入投资范围。

投资比例: 权益类资产(含普通股、优先股、存托凭证等)占基金资产的比例为30%-80%;保持不低于基金资产净值5%的现金或者到期日在一年以内的政府债券,其中现金不包括结算备付金、存出保证金和应收申购款等。
本基金可投资全球市场,包括境内市场和境外不同国家或地区市场。本基金投资于境外市场投资工具的资产占基金资产的比例不低于20%,本基金投资于境内市场投资工具的资产占基金资产的比例不低于20%。香港市场可通过合格境内机构投资者(QDII)境外投资额度或内地与香港股票市场交易互联互通机制进行投资。
投资目标: 在控制风险的前提下,追求基金资产的长期增值。
业绩比较基准: MSCI全球指数(MSCI All Country World Index)(未对冲)(使用估值汇率折算)收益率×30%+MSCI中国指数(MSCI China Index)(未对冲)(使用估值汇率折算)收益率×20%+彭博全球综合指数(Bloomberg Global Aggregate Index)(未对冲)(使用估值汇率折算)收益率×30%+彭博中国综合指数(Bloomberg China Aggregate Index)(未对冲)(使用估值汇率折算)收益率×20%
风险收益特征: 本基金为混合基金,理论上其预期风险与预期收益水平低于股票基金,高于债券基金和货币市场基金。 本基金可投资境外市场,除了需要承担市场波动风险等一般投资风险之外,本基金还面临汇率风险、国家/地区风险等境外投资面临的特有风险。
基金经理
  • 现任基金经理
  • 历任基金经理一览表
报告期内基金投资策略和运作分析

境外方面,在2026年第二季度,境外大类资产的核心特征是风险资产显著修复,但内部结构分化明显。权益市场方面,美国经济韧性、AI资本开支持续上修以及大型科技公司盈利预期改善推动美股继续上涨,标普500指数和纳斯达克综合指数季度分别上涨约14.9%和21.4%;日本和韩国市场受全球科技周期、半导体产业链和风险偏好修复带动,日经225指数和韩国KOSPI综合指数季度分别上涨约37.2%和67.8%。相比之下,港股在一季度反弹后有所回落。大宗商品方面,随着一季度极端地缘溢价回落、霍尔木兹海峡相关尾部风险缓和,布伦特原油近月期货季度下跌约38.4%, COMEX 黄金主力期货合约(GC,美元结算价口径)季度下跌约13.4%。债券和汇率市场方面,美联储加息预期继续升温,美国2年期和10年期国债收益率季度分别上行约35个和14个基点,美元指数上涨约1.2%。

海外宏观整体方面,二季度全球宏观图景的主线并不是同步复苏或同步衰退,而是“增长韧性、通胀粘性、AI资本开支扩散、地缘油价扰动”几条线索同时存在。全球硬数据在中东冲突后仍保持韧性,AI上游资本开支和全球企业补库支撑了制造业与企业盈利,但霍尔木兹海峡和能源价格冲击仍通过商品市场、通胀预期和央行政策路径留下持续影响。季度后期,随着美伊谈判和海峡重开预期升温,油价尾部风险下降,风险资产重新回到AI、盈利和增长韧性主线;但这并不意味着宽松交易重新占据主导,因为主要央行面对的仍是通胀高于目标、劳动力市场未明显恶化、供给冲击尚未完全消退的组合。因此,二季度海外宏观的核心变化,是市场从一季度的滞胀恐慌,转向“风险资产可以上涨,但利率约束仍难解除”的环境。

美国的主要矛盾因此不是衰退已经到来,而是AI投资和消费韧性支撑增长,同时通胀粘性与高利率对估值和地产形成约束。美国就业市场企稳转暖,制造业转强,但美国经济内部也出现明显分化:非农就业和工业生产等硬数据仍强,美国 NFIB(美国全国独立企业联合会) 小企业招聘计划分项、职位空缺、住宅市场和消费者信心等软指标在走弱。通胀方面,核心商品价格曾出现阶段性缓和,但PPI同比和科技硬件价格仍构成再通胀风险。上述背景下,美联储从降息周期即将转入加息周期。

欧洲二季度的主要矛盾,是能源压力缓和带来边际修复,但通胀和央行约束仍限制经济弹性,欧洲经济总体不温不火。欧元区5月HICP(调和消费者物价指数)通胀仍在较高水平,欧洲央行在6月加息25个基点,同时欧元区系统工作人员宏观预测体现出“增长下修、通胀上修”的组合。与美国相比,欧洲对能源价格和外部供给冲击更敏感,金融条件收紧对经济增长的压制也更直接。

其他海外国家和境外地区方面,分化更明显,主要围绕AI产业链、央行正常化和本国结构约束展开。日本方面,日本央行政策重启正常化,但加息节奏整体偏慢,财政扩张越来越遇到日元贬值和通胀风险的约束。韩国和中国台湾地区等东亚市场则更直接受益于AI上游资本开支和半导体周期,但并不等于内需全面过热,目前AI对于各经济体的传导仍然有限。

国内方面,二季度实际经济增长边际放缓,但仍处于政策的合意区间。新旧动能切换、内外需走势分化的格局延续,同时在输入性通胀带动下,PPI同比较年初预期更早转正,CPI同比温和回升但向上弹性有限。从2025年四季度以来,外需持续对中国经济形成拉动,这一趋势在2026年二季度进一步强化。拆分来看,出口高增来自三方面因素的共同作用,分别是全球AI产业增长带动、美国补库周期对非AI出口的拉动、及中美贸易战缓和后中国出口份额的回升。往后看这三个因素预计仍将持续,这也是我们对于下半年出口增速相对乐观的原因。但另一方面,在出口高增的情况下,新增政策出台的必要性下降、财政也有所退坡,这进一步拖累了内需的表现,加剧经济“K型”分化格局。居民消费增速较低,房地产仍在依靠市场的自发出清,当前虽然一线城市的量价有初步企稳迹象,但广泛的低线城市仍有压力。

与经济的表现相对应,权益市场的分化在二季度也愈发极致。具备业绩确定性的AI产业链、出口链等新经济概念板块在二季度录得较大涨幅,而与传统经济相关的消费、地产链板块股价则持续走低。债券市场整体呈现震荡走势,内需的边际走弱对债券资产相对有利,但利率绝对水平偏低、供给扰动等因素又限制了收益率的下行空间,二季度10年期国债收益率在1.7%-1.8%的窄幅区间内波动。虽然油价上涨推升了通胀预期,但根据历史经验,输入性通胀并不至于引发货币政策收紧,从实际情况来看,二季度央行保持流动性宽松、资金利率围绕政策利率运行,信用利差维持低位,市场的配置需求依然强烈。

报告期内组合规模有所增长,根据全球宏观经济和产业趋势变化进行了大类资产配置调整。基于对AI产业趋势的乐观判断,组合维持了较高的电子和通信行业配置,并沿着产业链上供需弹性最大的细分领域布局,大部分的龙头公司在美股,因此组合的港股仓位有所下降、美股仓位提升、也少量配置了日本股票。境内方面,主要的仓位也同样配置在出口和AI相关板块,并积极参与新股申购;债券维持低配,持仓以中短久期信用债为主获取票息收益,同时在市场调整时积极关注可转债的个券交易机会。

截至报告期末,本基金A类基金份额净值为2.2073元,本报告期份额净值增长率为46.55%,同期业绩比较基准收益率为1.85%;C类基金份额净值为2.1761元,本报告期份额净值增长率为46.35%,同期业绩比较基准收益率为1.85%。

展开更多

历任基金经理 任职日期 离任日期
张清华 2023-09-05 --
费率结构
申购费率
本基金不收取申购费
赎回费率
持有时间(天) 赎回费率
0-6 1.50%
7-29 0.50%
30及以上 0.00%
管理费、托管费、销售服务费
管理费 1.20%
托管费 0.20%
销售服务费 0.50%
注:本基金管理费、托管费、销售服务费收取规则详见招募说明书等法律文件。
点击查看:
网上交易优惠费率
资产组合
查询日期:

--

  • 03月31日
  • 06月30日
  • 09月30日
  • 12月31日
查询
资产类型 金额(元) 占基金总资产的比例
权益投资 670,928,288.73 75.30%
固定收益类投资 181,851,804.11 20.41%
银行存款和结算备付金合计 23,112,786.90 2.59%
其他各项资产 15,137,585.61 1.70%
合计 891,030,465.35 100.00%
总资产:0元 !
基金资产净值(基金规模)= 基金总资产-基金负债,因为基金在运作过程中可能会存在负债(如应付账款等),所以会出现基金总资产与基金资产净值数据不一致的情况,另根据计算原则,公式中三个要素均为整个基金(不区分份额)层面数据。
占基金资产净值前五名债券投资明细(16.59%)
序号 债券名称 债券代码 债券数量(张) 占基金资产净值比例
1 26农发01 260401 40,000,000 4.81%
2 26国证D1 524619 30,000,000 3.60%
3 晶科转债 113048 21,796,000 3.28%
4 24华新Y3 241849 20,000,000 2.48%
5 延长KY23 242211 20,000,000 2.42%
占基金资产净值前十名股票及存托凭证投资明细(36.75%)
序号 公司名称(英文) 公司名称(中文) 证券代码 所在证券市场 所属国家(地区) 股票数量(股) 占基金资产净值比例
1 Micron Technology Inc 美光科技股份有限公司 MU US 纳斯达克证券交易所 美国 6,820 6.39%
2 Corning Inc 康宁公司 GLW US 纽约证券交易所 美国 23,890 4.95%
3 Lumentum Holdings Inc LITE US 纳斯达克证券交易所 美国 6,520 4.54%
4 Yangtze Optical Fibre and Cable Joint Stock Limited Company 长飞光纤光缆股份有限公司 6869 HK 香港证券交易所 中国香港 163,500 4.32%
5 Sandisk Corp/DE 闪迪公司/特拉华州 SNDK US 纳斯达克证券交易所 美国 2,000 3.69%
6 Tower Semiconductor Ltd 塔尔半导体有限公司 TSEM US 纳斯达克证券交易所 美国 14,903 3.15%
7 AXT Inc AXTI US 纳斯达克证券交易所 美国 46,171 2.70%
8 Intel Corp 英特尔公司 INTC US 纳斯达克证券交易所 美国 23,428 2.66%
9 Lens Technology Co.,Ltd. 蓝思科技股份有限公司 300433 CH 深圳证券交易所 中国内地 356,900 2.28%
10 Eoptolink Technology Inc.,Ltd. 成都新易盛通信技术股份有限公司 300502 CH 深圳证券交易所 中国内地 28,560 2.07%
基金分红
~
查询
导出
权益登记日 基准日 每份红利(元) 红利发放日
暂无数据
销售机构
机构代码 机构名称 机构网址 客户服务电话
004
中国银行股份有限公司
www.boc.cn 95566
007
招商银行股份有限公司
www.cmbchina.com 95555
020
平安银行股份有限公司
bank.pingan.com 95511-3
303
上海天天基金销售有限公司
www.1234567.com.cn 95021
304
上海好买基金销售有限公司
www.ehowbuy.com 400-700-9665
机构详情
    风险提示函

    尊敬的投资者:

    投资有风险,投资需谨慎。公开募集证券投资基金(以下简称“基金”)是一种长期投资工具,其主要功能是分散投资,降低投资单一证券所带来的个别风险。基金不同于银行储蓄等能够提供固定收益预期的金融工具,当您购买基金产品时,既可能按持有份额分享基金投资所产生的收益,也可能承担基金投资所带来的损失。

    基金销售机构根据法规要求对投资者类别、风险承受能力和基金的风险等级进行划分,并提出适当性匹配意见。本基金法律文件中涉及基金风险特征的表述与基金销售机构对基金的风险评级可能不一致,您在做出投资决策之前,请仔细阅读基金合同、基金招募说明书和基金产品资料概要等产品法律文件和本风险揭示书,充分认识本基金的风险收益特征和产品特性,认真考虑本基金存在的各项风险因素,并根据自身的投资目的、投资期限、投资经验、资产状况等因素充分考虑自身的风险承受能力,在了解产品情况及销售适当性意见的基础上,理性判断并谨慎做出投资决策。

    根据有关法律法规,基金管理人易方达基金管理有限公司做出如下风险揭示:

    一、依据投资对象的不同,基金分为股票基金、混合基金、债券基金、货币市场基金、基金中基金、商品基金等不同类型,您投资不同类型的基金将获得不同的收益预期,也将承担不同程度的风险。一般来说,基金的收益预期越高,您承担的风险也越大。

    二、您应当充分了解基金定期定额投资和零存整取等储蓄方式的区别。定期定额投资是引导投资者进行长期投资、平均投资成本的一种简单易行的投资方式,但并不能规避基金投资所固有的风险,不能保证投资者获得收益,也不是替代储蓄的等效理财方式。

    三、基金在投资运作过程中可能面临各种风险,投资本基金的一般风险包括市场风险、流动性风险、管理风险、税收风险、技术风险和合规风险等。巨额赎回风险是开放式基金所特有的一种风险,即当单个开放日基金的净赎回申请超过基金总份额的百分之十时,您将可能无法及时赎回申请的全部基金份额,或您赎回的款项可能延缓支付。

    四、投资者投资本基金可能遇到的特有风险包括但不限于:(1)资产配置的风险;(2)本基金可能较为集中投资于部分国家或地区,以及不必然投资于港股的风险;(3)按照基金投资策略投资可能无法盈利甚至亏损的风险;(4)通过内地与香港股票市场交易互联互通机制投资于香港市场股票而面临的港股通机制风险;(5)境外投资额度不足或受政策影响可能产生的风险。此外,本基金还面临全球投资的特殊风险,包括但不限于国家/地区市场风险、法律和政治风险、汇率风险、会计制度风险、税务风险、引入境外托管人的相关风险以及开通外币认购、申购和赎回业务的相应风险等;投资风险,包括但不限于投资股票、债券、衍生品、存托凭证、资产支持证券以及证券借贷/正回购/逆回购等的相关风险;以及管理风险、流动性风险、运作风险、基金法律文件中涉及基金风险特征的表述与销售机构对基金的风险评级可能不一致的风险、不可抗力风险及其他风险等。本基金可能遇到的风险详见招募说明书的“风险揭示”部分。

    五、基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证本基金一定盈利,也不保证最低收益。本基金的过往业绩及其净值高低并不预示其未来业绩表现,基金管理人管理的其他基金的业绩并不构成对本基金业绩表现的保证。易方达基金管理有限公司提醒您基金投资的“买者自负”原则,在做出投资决策后,基金运营状况与基金净值变化引致的投资风险,由您自行负担。基金管理人、基金托管人、基金销售机构及相关机构不对基金投资收益做出任何承诺或保证。

    六、中国证监会对本基金募集的注册,并不表明其对本基金的价值和收益作出实质性判断或保证,也不表明投资于本基金没有风险。基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产,但不保证基金一定盈利,也不保证最低收益。基金投资者自依基金合同取得基金份额,即成为基金份额持有人和基金合同的当事人。各方当事人因《基金合同》而产生的或与《基金合同》有关的一切争议应尽量通过协商、调解途径解决,如经友好协商未能解决的最终将通过仲裁方式处理,详见《基金合同》。本基金的基金合同、基金招募说明书和基金产品资料概要已通过中国证监会基金电子披露网站http://eid.csrc.gov.cn/fund和基金管理人网站http://www.efunds.com.cn进行了公开披露。

    七、您应当通过基金管理人或具有基金销售业务资格的其他机构购买赎回基金,具体基金销售机构名单详见基金管理人网站公示。

    跨市场ETF补券信息查询