本金安全性高:本基金主要投资于流动性较好的货币市场工具,属于风险较低的投资品种,预期的风险水平和预期的收益率低于债券基金和混合型基金。
资金流动性强:流动性好,赎回资金到账时间短,变现灵活。
费率低:本基金免收申购、赎回费。分红免税:收益天天结算,每月结转,享受复利、分红免所得税。
成立以来A、B级别年化回报率分别为:2.69%/3.08%,长短期业绩优秀,2009年获得金牛货币基金。
截止一季度末,易方达货币基金总资产规模为313.83亿,债券占比22.51%,银行存款及清算备付金占比76.14%,买入返售证券占比0%。
基金名称 易方达货币市场基金
基金代码 A级110006 B级110016
基金类型 货币市场基金
基金合同生效日 2005年2月2日
投资比例 资产100%投资于现金等货币市场工具,不投资股票
投资目标 在确保本金安全和高流动性的前提下,追求超过基准的回报
风险收益特征 证券投资基金中高流动性、低风险的品种
马喜德 经济学博士
曾任中国工商银行总行资金营运部人民币交易处投资经理,金融市场部固定收益处高级投资经理,易方达稳健收益债券型基金基金经理。现任易方达基金管理有限公司固定收益部总经理助理、易方达货币市场基金基金经理、易方达纯债债券基金基金经理。
  本基金不收申购、赎回费,销售服务费如下:
  销售服务费率
A级基金 0.25%
B级基金 0.01%
 
成立以来A、B级别年化回报率分别为:2.69%/3.08%,长短期业绩优秀,2009年获得金牛货币基金。
  最近一月 最近三月 今年以来 2011年 2010年 2009年 2008年 2007年 2006年 2005年 成立以来
易基货币A 0.33% 1.12% 1.55% 3.94% 1.71% 1.84% 3.60% 3.05% 1.84% 2.08% 21.25%
易基货币B 0.35% 1.17% 1.63% 4.19% 1.96% 2.08% 3.85% 3.30% 0.93%  - 19.23%
同期基准 0.04% 0.12% 0.17% 0.47% 0.36% 0.36% 3.77% 2.79% 1.88%A级/B级0.90% 1.64% 11.57%A级/B级8.92%
注:数据来自天相投资分析系统,截止2012年4月30日,B级成立于2006年7月18日。基准为税后活期存款利率:即活期存款利率×(1-利息税率)。基金过往业绩不代表其未来表现,中国基金运作时间较短,不能反映股市发展的所有阶段。
排名 最近三年 最近两年 最近一年 今年以来
易基货币A 12/41 16/43 20/47 24/49
易基货币B 1/12 5/18 11/24 12/26
注:排名数据来自银河证券基金研究中心,截止日期2012年4月27日。基金过往业绩不代表其未来表现,中国基金运作时间较短,不能反映股市发展的所有阶段。
投资风险: 货币基金投资固定收益品种,面临利率风险和信用风险。
配置策略: (1)短期理财首选:注重本金安全性及变现灵活性的家庭短期理财适合选择货币市场基金
(2)现金管理之王:货币市场基金可以作为良好的现金管理工具
(3)投资对象随市场利率变化及时作出调整,是抵御通货膨胀的工具之一。
(4)风险承受能力低或者经常需要现金支出的投资者适合选择易方达货币基金。
截止一季度末,易方达货币基金总资产规模为313.83亿,债券占比22.51%,银行存款及清算备付金占比76.14%,买入返售证券占比0%。
资产组合 金额 占总资产比例(%)
股票 - -
债券 7063886351 22.51
银行存款及清算备付金 23895215147 76.14
其他资产 423726387.5 1.35
买入返售证券 0 0
应收证券清算款 0 0
合计 31382827885 100
注:组合持仓数据截止一季报,数据来自天相投资分析系统。季报数据仅供参考,不作为任何投资建议或基金业绩的参照及暗示。
    资金面在四月底没有出现一季度末的波动,进入五月后资金利率继续下行。但是央行在月初并不紧张的时刻进行了7天正回购可能预示着银行见资金面仅仅维持着“紧平衡”,而且公开市场到期金额显著小于上个月,本月底资金面并不乐观。本月下调准存款准备金率的重要时间窗口。四月通胀有望回落,而信贷数据将十分关键,从目前得到的数据判断贷款增长将不会出现上个月超预期的情况。债券收益率在四月失去了下行的动力,尽管中期内市场对政策宽松的预期将不会改变,可是本月若没有宽松政策在本月出台,中长期券种仍然没有下行的空间。综上,我们建议继续维持中等的久期。
 
风险提示及重要声明:基金投资有风险,基金过往业绩不代表未来表现,中国基金的运作时间较短,不能反映股市发展的所有阶段。本材料不作为宣传用品、不作为任何法律文件,仅供渠道内部交流使用,严禁向客户发放或印刷摆放销售柜台。本资料中涉及的基金相关信息以《招募说明书》等法律文件为准。本资料中的内容和意见仅供参考,所含信息或所表达意见不构成任何投资建议,我公司不就材料中的内容对最终操作建议做出任何担保。我公司及其雇员对使用本材料及其内容所引发的任何直接或间接损失概不负责。销售机构在推荐基金产品时,应充分了解投资者的风险承受能力,将合适的产品推荐给合适的投资者,避免以短期业绩、短期排名等数据误导投资者。